理性看税收：企业基础成本

对于生产型企业而言，准确核算单位产品的综合成本，是进行生产决策的关键。通常，企业通过将生产成本、期间费用、税费及其他支出加总后除以产品数量，来估算单位产品的综合成本，从而科学地决定是否生产、采用何种工艺以及生产规模。“税费支出是企业综合成本中不可忽视的一环，是企业选择在哪里投资时，必须要考虑的基础性问题。”海南金盘智能科技股份有限公司（以下简称金盘科技）副总裁兼财务总监万金梅说。

一般情况下，投资人选择投资地时，会先到多个意向投资地进行考察。企业所得税税率相对较低的省市，自然会被重点考虑。现在，我国对符合条件的西部地区企业，按15%的优惠税率征收企业所得税；对设在横琴粤澳深度合作区符合条件的企业，减按15%的税率征收企业所得税；对符合条件的海南企业，同样按15%的优惠税率征收企业所得税。对于投资人而言，会在综合比较直接和间接的税费成本后，Zui终作出决定。

1997年在海口综合保税区成立的金盘科技，是集研发、生产、销售与服务于一体的guojiaji高新技术企业，于2021年3月9日在上交所科创板上市，是海南首家登陆科创板的上市企业。万金梅说，近年来，通过享受海南自贸港双15%的所得税税率优惠政策，降低了公司整体的运营成本。

目前，金盘科技已扎根海南近30年，业务覆盖全球87个国家和地区，是在变压器领域深耕多年的高新技术企业，近3年营收复合增长率20.59%、归母净利润复合增长率42.40%，2024年海外收入同比增长68.26%。轻装上阵，让金盘科技有足够的资金投入研发，仅2025年前三季度研发投入就达2.25亿元，研发团队达到400余人。

万金梅说，企业开展持续经营，除了要考虑税费成本，还需要考虑间接成本——稳定的发展环境、良好的基础设施、便捷的政府服务等。在此基础上，还要持续管控好税务风险，实现“风险Zui小化、利益Zui大化”的目标。

作为一家智能制造企业，金盘科技将所有税收政策规定和税务合规要求，转化为SAP（企业资源管理）系统中可执行的数字化标准，形成“识别—引导—控制”全流程闭环合规管理体系。金盘科技在费控系统中嵌入结构化发票信息模块，通过影像识别与关键字提取技术，实现合规规则自动匹配、记账凭证实时生成、会计科目智能归类及纳税调整逻辑同步触发，从而构建起从发票采集到税务处理的全自动化管理链条。“国家对符合条件的企业和个人分别给予所得税15%优惠税率的同时，也实施了严格的监控。作为企业，必须要将合规的要求落到实处，否则由于违规被罚，付出的代价会更高。”万金梅说。

“越是基础成本，企业越绕不开，就会越在意”

360集团创始人周鸿祎曾在多个场合坦言，360集团能走过20年并持续发展，关键在于坚持聚焦国家需求。张海龙告诉记者，企业的经营战略，的确与创始人的情怀有关。落实在具体的方案上，就需要考虑很多细节问题，税收就是其中的一项。回顾360集团的创业和创新之路，360集团董事、首席财务官张海龙的体会是：国家支持的研发，长期看成本是会被摊薄的。

令张海龙感触颇深的是，在研发费用加计扣除比例逐渐提高的过程中，360集团的业务范围日益拓展，研发投入逐年加大，产品附加值显著提高。企业应缴的税费支出，会因享受税收优惠得到一定程度的减少，又会因产品附加值的增加而获得更多盈利。“很多国家将研发费用加计扣除作为鼓励企业研发的重要政策，关键就在于加计扣除的费用能够摊薄企业研发的基础成本——越是基础成本，企业越绕不开，就会越在意。”张海龙说。

360集团创立初期，主要提供互联网安全服务。随着互联网技术的不断发展，360集团开始投入大量资源进行与人工智能相关前沿技术的研究。2015年，360集团开始专注于为企业提供安全解决方案。两年后，财政部、税务总局、科技部发布《关于提高科技型中小企业研究开发费用税前加计扣除比例的通知》（财税〔2017〕34号），规定2017年1月1日—2019年12月31日，科技型中小企业在开展研发活动中实际发生的研发费用，未形成无形资产计入当期损益的，在按规定据实扣除的基础上，再按照实际发生额的75%在税前加计扣除；形成无形资产的，按无形资产成本的175%在税前摊销。

“这个政策的出台，给我们强烈的信号：国家高度重视科技创新。”张海龙告诉记者，从2017年开始，360集团旗下研发主体数量明显增加，集团各个板块经营主体均新增或加大研发投入，在核心研发领域不断攻坚克难。值得一提的是，按照2017年—2019年构建“大安全”生态的战略布局，360集团的经营战略从“个人安全”向“企业安全+城市安全”延伸，不断加强技术能力沉淀，加大研发投入力度。在政策的鼓励和支持下，集团研发出了360安全大脑、360安全云平台、IoT安全硬件矩阵等，也为“360智脑”大模型的诞生提供了技术底座。

自2022年1月1日起，科技型中小企业开展研发活动中实际发生的研发费用，加计扣除比例由75%提高到，360集团不仅在研发投入上持续加码，而且在AI与安全融合的赛道上实现了多项突破性成果。自主研发了千亿参数认知型通用大模型“360智脑”，为政务、交通、文旅、医疗等近20个行业提供智能化解决方案。同时，360集团通过智能体技术加速传统行业数字化转型，推出纳米AI与智能体工厂两大核心产品。这些技术不仅提升了行业效率，更以安全、灵活的方式，推动了“数转智改”落地，实现AI价值的规模化应用。在张海龙看来，税收政策红利与企业战略的完美结合，使360集团得以构建起“安全+AI”的核心竞争力，并将其转化为实实在在的商业价值与社会价值。